高息環境下REITS 好似已被時代遺棄
君不見REITS 之王領賤, 仲有越獸, 置負, 當年真係威威架
我係2015年曾計劃加按左間屋all in REITS, 因為當時REITS = 磚頭的說法週街傳
今日REITS 跌落神壇, 係咪完全無價值?
收息股在我眼中分兩種, 一種係有增長有派息比率, 一種係無腦派
REITS 同173 係我眼中算係無腦派, 雖然而家話比人知買地產實比人笑
但REITS 有一種屬性係收息角度係其他股無的, 就係絕對分派
絕對分派意味住, 你已經唔洗再考慮大股東係人係鬼(國王蟲除外), 一隻正常的REITS, 你只要諗下佢仲有無可能派到錢, 最差情況派到幾多, 就係咁簡單
用一兩年時間低級一D 靚仔的REITS, 假以時日, 或者又係風禾日麗的一天
前提係, 唔供股呀你老X
我一直奉行的投資之道就係分紅流, 以分紅為主, 睇落無乜但其實非常不易
玩左咁多年發現分紅流其實就係睇選股能力, 以前會只係睇分紅同簡單分析下行業(以前買的卓悅, 內房, 內銀, 香港本地股等), 但其實唔夠, 要睇分紅的質量
分紅質量入面分為賺錢質量同管理層質量, 前者係保持分紅的能力, 後者係保持管理層分紅的意願, 缺一不可, 君不見一堆管理層大方分紅但利潤質素其差的股( 1310, 8, 以前的3323), 亦有大把能力分紅但偏偏唔分的(不能盡錄), 其實呢兩個質量西選己經可以淘汰9成股, 要求一D都唔低, 利潤質量意味你要識睇股票基本面, 行業, 大環境 (週唔週期, 能否保持), 睇完就睇管理層, 我而家覺得最好係國企, 民企老散贏面太低
分紅流佔我八成倉位, 兩成倉位走去打野, 呢幾日我又睇番以前關注過的兩位大佬, 雪球的我是丁蟹, Blogspot 的jack li, 竟然發現有好大相同, 兩個都係用混沌流, 當中實操最易的就係我是丁蟹, 講究的就係極度分散+低殘( 注意, 唔係低估) + 飛標, 持有以年為單位, 每隻不超過2 %, 咁樣每年都一樣有12%收益, 重點係唔洗煩, 高就賣, 唔升就當佢不存在, 輸十隻都係10%, 但問題係個倉要夠大, 我估至少要500萬以上先可以玩出愛火花( 初期成效不顯眼)
其實兩個流派也不是完全無重疊, 你可以用分紅流去加強混沌流, 極度分散持有一堆低殘而有分紅歷史的股, 我而家6成倉941 762 883, 再加2成倉其他收息股如173 1088 1898 564 1883 215 315, 奧思, 其他2 成倉係TMT 同打野, 下星期考慮下打野倉掘一成出黎搞個混沌分紅流, 體驗一下
其實而家港股好似遍地黃金, 8,9,10厘遍地, 但邊D 符合上述我講的兩個質素, 其實唔多了, 反而混沌流有一堆, 3323, 東風, 好多啦支國企股, 呢堆啦支有一堆缺點, 3323 水泥內房重債, 東風下坡有排走, 但就係咁, 先符合混沌流條件, 因為混沌意味乜都可能發生, 三年後可能又變香砵砵, who fucking know ? 所以先要極度分散, 係極度分散
混沌流精粹:
業績九九十十, 我又轉左幾十次倉, 好多股本來打算長拿或中拿, 但中報都係未如理想
亞太胃星, 盡沽, 業績如果唔係有幾千萬利息頂住真係G9G
華大電子: 半沽, 業績彈弓手, 下半年唔樂觀, 沽一半睇戲
電力: 盡沽, 好不容易煤跌價佢又傳減電費, 不過都係好少倉位, 算了
不死熊香港地產: 沽淨173
267: 盡沽
值得信賴
1883
941
883
173
好倉大倉位都係上面幾隻, 今次發現業績跌的高息股係好難買, 要知個跌係長定短時間, 然後派息同業績會否掛鈎, 洗盡元華, 最後又係番去哥幾隻, 派息講到明有保証(941, 883), 業績派息不驚不喜(173), 或者你判斷到派息未來大機會唔會跌(1883)
同埋搭多兩隻收息潛力股: 和記+數碼通, 望落息率低, 但兩隻都有D 特殊技能, 好野來的
市場氣氛係八月連續幾個大核爆後極速改變, 以下係幾個受影響較大的資產類別
1. 重債的, 特別係美債
2. 人幣爆跌, 人幣資產為主
3. 內房相關, 金融相關, 上中下左中右游, 基本係範圍攻擊
4. 地方國企, 應收帳相關
5. 帳上現金要可信
大環境差, 只能買淨現金公司(80% 股收皮), 而且要高息(淨低的80% 股再收皮), , 而且要非內房金融相關(內銀保險內地綜合企業收皮), 而且要低應收帳賺真錢(物管教育某些公用股收皮), 而且要少政治任務(基本98%內地股收皮), 而且要受大環境影響較少(淨低的99%股收皮), 最好不要賺人仔的(基本99.99999%收皮)
883 似乎可以
941 有ZZ同埋人仔下跌風險
1883 都不錯賺HK MOP, 黎緊有四十億債搞得掂就無事
而家係就係一街八九十厘, 但無人夠膽講邊隻可以未來三年持續到
結論, 做定期啦, 我真係諗唔到有乜好過定期, 但我不會做, 死多頭
調整:
嘉華--60%, 成本2.5
希慎 - 10% 成本 17.04
778 - 10 % 成本5.45
808 - 20% 成本1.58
上述組且現價平均8厘半, 又睇下走下坡的香港物業頂唔頂得住,
如果領賤35以下, 會考慮加佢入呢個不死熊組合, 哈哈
長和手上的業務, 看似穩, 實際不穩, 所以鉅頭唔增持
石油 - 週期勁
電訊 - 變化大, 商譽高, 競爭大, 外國政府除時搞你
碼頭 - 好似穩
屈人寺 - 走下坡
基建 - 走下坡
長和減派真係失望, 一次性收益賣塔時又用減值去抵消, 到業績跌派息又跟跌, 長和已是隻不合格收息股, 如果要買起碼要8厘先安全, 44蚊要派3.5, 派息比率3成, 即係每股要賺11.6蚊, 大約要賺450 億, 注意係要係KEEP 住賺, 唔計一次性收益, 我睇唔到長和有乜業務可以穩定地賺到呢個數, 加上鉅頭份人真係太太太奸險, 以前以為佢只係算死草, 而家係死算草
結論, 40蚊樓下先算, 當垃圾股買比較好
第一次接觸恒大係財自哥的Blog, 一兩百萬孤注一擲3 蚊恒大, 最後一戰成神賺過千萬
恒大最新負債2.5萬億, 年蝕5000億, 我都唔係好知呢兩個係咩數字, 要知道廣洲一年的GDP 都只係兩三萬億, 佢一個負債已經等於一個一線城市一年的GDP, 每年蝕緊5000億, 所有港股最賺錢的公司, 宇宙銀行工商, 2022年都只係賺4000億, 我愛股941 一年都係賺1300 億, 陰公豬
內房我係賺過錢的, 哥陣真係求其買都賺, 講緊係邊隻賺多D 咁解, 記得玩內房之前只敢玩香港發展商股, 睇死內房好快爆, 之後內房突然爆勁, 我亦一改睇法, 加入陣營, 金茂, 合景, 旭輝, 最垃圾的佳兆業, 我都賺過錢, 因為係風口, 豬都會飛, 呢D 就係曹仁超講的"勢(si !!!, 第四聲)"
過左十幾廿年, 終於爆煲, 同我十幾廿年前的預測一樣, 我正確了嗎? 哈
同末日撚一樣, 地球總有一日會玩完, 停左的鐘都會一日岩兩次
預測如果唔加上一個期限, 即係廢話, 一年好似好短, 但你親身入市就知一年有幾長, 唔好話十年, 二十年, 當你五年後比你最終正確, 你都輸左時間
所以炒股通常勸人盡量避免左側, 但我都做唔到, 成個倉都係左側, 即係所謂收息撚假頭
點解老散咁鐘意左側, 因為左側你仲可以比個假希望自己, 右側你一睇錯方向, 或者走唔切, 好似內房科網咁, 一世都無可能回本
對一般投資者黎講, 唯一可以較大機會識別的, 只有股票的便宜程度, 咩行業景氣, 大國經濟, 資源危機, 真係講句算撚數啦你
慶鈴垃圾, 派左廿年息竟然唔派, 手上渣住五十億係度煲藥
市值20 億, 過往每年賺兩三四億, 上年蝕500 萬就咋咋帝唔派息
如果賺錢係派息的大前提, 或者會發生幾個可能性
1. 全年賺1 蚊, 係咁意派少少
2. 全年恢復以前一半, 派以前一半
3. 全年恢復以前大半, 派以前大半
4. 全年繼續蝕
按上兩年派0.12, 今年如果派0.06, 差不多8厘吧
睇番上一次講創仔, 2020 年頭十蚊, 2020年尾5.5, 收左三年息, 私有化9.15, 真係唏噓
創仔為我賺過錢的, 只係當佢狂買公路又用自己錢買17 的5厘債券又話回購點知吹水又賣晒D 優質野之後, 我地就分手了, 所以我地係和平分手
真係估唔到創仔會比私有化, 因為17 幾窮大家都知, 更估唔到係周大福呀媽一野食晒, 買埋17 哥份
記得和記兄講過創仔係當年純純搞亂檔被迫分拆出黎救老母17 的, 全部都係靚到乜咁的資產
可惜係659 在位多年都坑唔少人, 其實後兩年佢有左派息承諾之後, 如果唔係亂咁買野同賣野, 659 真係一隻拍得住941 的靚股
太可惜了, 純純系的股的確難玩, 不過都曾經為我帶來快樂, 祝你地以後白頭到老, 以後無咩唔到再分拆啦
最新發現一隻傳奇淨現金股中國精密591, 停牌11 年復牌
最搞笑係佢渣住14億淨現金, 市值2億, 十幾年前上市CAP 水最高炒到7 蚊
停牌原因都係匪而所思, 話其中一間子公司 (福洲XX...姓福的比較易停) 因為涉及生產國家機密產品唔可以透露, 當時的核數師畢馬威對唔到條數, 591 又解釋唔到, 所以要保留意見停牌
之後搞左十年, 換左間天健, 搞笑在呢十年天健博老命咁証明591無問題, 到2022 年6月復牌前突然唔做, 轉左比一間叫咩國浩的核數師, 終於用說服証監比佢復牌
但奇在完全睇唔出佢呢十年究竟提供左D 咩, 亦唔知最後証監點解比佢復牌? 就算佢唔可以提供敏感產品資料, 都無理由條數都對唔上架, 香港大拿把國家機密公司啦, 唔見佢地停牌?
出於對佢帳上14億的尊重, 0.255買左十萬股, respect.
btw 原本我想講淨現金股的好處, 例如手上的亞太衛星 (18億)同中海化學 (80億), 點知591 一野証偽左淨現金股, 唯有加個條件, 淨現金國企股囉
941 全年賺多8%, 可惜因為匯率同回A, 每股只賺5.88人仔, 派67% 全年都係派得4.41HKD.
失望, 不過現價仲有6.9厘, 比728 762 好
增速什麼的我就不講了, 繼續留意941 的派息能力
係度想請教各位大佬, 呢個非流動資產中的金融類資產係乜東東? 是否具備可變現能成?
領展一出手,就知有沒有, 一野帶崩成個香港地產行業
可幸我的808 和1113 無比影響, 但其他四叔呀, 同叔呀, 就無咁好彩
1113 其實以前唔係淨現金的, 印象中係呢兩年開始先變淨現金
當一間地產商變淨現金, 其他無變, 一係就長實錯, 一係就其他地產錯
領展都奶, 你話其他呢?
每個遊戲都一定有個傻豬....如果你找不到呢個傻豬...咁可能呢個傻豬就係....
又講多句講到爛的道理
風險就係當你覺得無風險, 就係最大的風險, 浸死的通常係識游水的人
823 衝出香港的一刻, 我已經無諗過會再買
本身以前夾住超高溢價, 低負債, 無母公司負擔, 而家好似通通唔成立....
其實又唔怪得佢, REITS 注定派9成無得KEEP 住現金, 呢個係加息環境真係好傷
之前808我無重拳, 都係因為咁, 資金成本一高, 你再派9 成, 基本GG
供得咁急, 又未有目標, 應該係因為管理層都估唔到咁快升番62
但折三成真係傷, 如果有機構傾好, 個價唔會咁賤
但係大佬你供股都有理由呀...無收購目標, 即係管理層見個股價咁高, 唔供就笨蕉,?
喂呢D 情節唔係只係發生係內房度架咩?
你係咁意吹下偉大願景都好呀...老散都係要一個理由je....你咁樣D 老散點供得落手呀, 求其講發展AI 物業機械人, 或者收構元宇宙物業, 都得啦.....
長期唔睇好, 穿44 買少少留下念
收息股之殤成員
5
405
煤氣
中電
823
2136 作為我持倉頭五, 係一個奇妙的存在, 因為佢係唯一無息派但我又鬼咁鐘意的
而家升我梗係咁講, 試下之前0.6 哥陣我係咪仲咁得戚
2136 值得我長持, 比其他所為煙蒂股好的, 係持有物業簡單, 三個大場, 兩個死場
新久光一開就爆疫, 黑到爆, 如果你話火電最黑暗又又又又過了 (年年講), 咁2136 我100%肯定未來只會更好
之前0.9 減左三分一, 淨低的就睇下小劉有無誠意了, 起碼用番當年收購卡塔爾個價買吧
另外我想幫小劉正名, 佢真係從來無出千, 佢同佢大佬係不同的, 你最多話佢黑仔, 或者無眼光
佢從來無千過散戶, 連供股都無呀, 唔好再話佢啦
閒來無事翻睇以前的投資紀錄, 發現係2018 年4月我寫過一份關於1883 的分析, 哥陣1883 先2.3
如果當時炸2M 落去, 到今日5年, 我不但可以收足每年的10厘, 到今日仲有0.5 差價可賺
我可以每年拎住D 息去加肋脾海食海鮮曬太陽, 呢 2M 已經唔洗理, 因為已立於不敗之地
今日我有2M 1883 嗎? 沒有, 只有股災時撈的8萬股
爆升股多的是, 可能你會話投資沒有早知或如果, 但1883 對我意義非凡, 我也沒有後悔賣出, 只係覺得非常有趣, 反思今日, 會唔會有另一隻1883, 可以令我係五年後拎住去加肋脾海嘆世界?
投資紀錄果然係一樣有趣的東西, 建議大家可以做一做, 不用太仔細, 每月更新一次, 寫少少投資想法, 事後睇番也非常有趣
買中移動四年半內可以收回廿蚊, 你信嗎
是咁的, 中移動保証三年內派利潤7成, 當今年開始計, 每年派4.5 (估)
2023/3 --> 2.5 (送的)
2024/3 --> 4.5 (第1年)
2025/3 --> 4.5(第2年)
2026/3 -->4.5(第3年)
2027/3 -->4.5(第4年)
2027/8 --> 中期2 + 特別息4.5 (30週年禮物)
到2027年中可以收番23蚊, 我真係多謝你呀....
50蚊本到時減到27蚊, 我真係要傳比個孫鳥, 好過租租日日賺
但又有幾多老散會等4年半去收23 蚊, 可能只有我吧, 嗚
投資多年, 個人感悟最幸福的事係比你係合適的價位買入一隻安心的股票
買入後可以三至五年, 甚至十年唔洗理 (沒有任何股票係永遠唔洗理的)
我個人認為投資基本上係無樂趣可言的, 除非你追漲殺跌, 今個月玩煤, 下個月玩科技, 再下個月玩地產
少數人係可以用輪動的方法賺大錢, 但對一般老散, 最美麗的結局係買入八至十厘股, 收三至五年息, 最後係3-4成升幅情況下賣出, 其實已經賺了一倍
每日望住股票APP 是很累的, 會忽略人生很多美好的事物, 遇到一隻好安心的股, 然後係一個好安心的價買入, 是幸福的, 因為需要天時地利人和才能遇到, 買得夠唔夠多又係另一問題
以前有個同事, 一出糧就買合和公路, 買左好多年, 然後私有化爽爽, 這就是老散最美麗的結局
賣出唔難, 問題係賣出後的錢怎麼辦? 多數人會憑實力輸掉
後記: 關於幸福感, Jack 哥的意見我非常同意 (Jack 哥你去左邊......)
https://jackliinvestment.blogspot.com/2019/06/blog-post_18.html
長實係牛市絕對無著數, 但係過去兩三年成個世界經濟5勞7傷, 長實老鉅滑一路孤寒住守財, 高位套左一堆物業同飛機, 最近洗二百億買地, 除左買英國酒吧外(而家都開始賺), 似乎慢慢開始有D 動作, 加上早前用財技增持加近期回購, 長實係今年值得睇高一線
