2021年11月25日 星期四

再生锈的刀都有鋒利的一日

買左少少朗廷呢隻垃圾中的戰鬥機

呢隻死老千, 大手供股, 搞放棄分派谷派息率, 大股東往績一般, 點解仲買?

我認為呢隻股只要留意兩個數, 就係可分派利潤同市值, 大概估到平同貴


睇番過去幾年, 可分派利潤最高點係2016年的5億, 之後係2017 年的4.3億, 2018 年的4.1億. 2019年的2.6億 (示威), 2020年的 0 (疫情) 2021 應該都係0


市值無仔細睇, 但2017年大約係75億, 今日搞完供股大約係30億, 每股0.91

呢個時候就睇你信唔信1270 可以恢復到示威前, 當可分派利潤番到3 億, 差不多就有9厘


短期加上reopen, 應該唔會太樣衰, 最新中報已經唔洗蝕錢, 我相信再減值機會唔大


仲有一樣, 供股後羅醫生由持股5成增加到72%

等於大拿拿拎左10億係0.95增持, 值得幻想一下.....


垃圾如果夠平, 都可以係寶

寶如果太貴, 還不如垃圾....



2021年11月24日 星期三

最近新寵- 水務股

水務股低迷左好多年, 因為長期比政府拖錢, 帳上應收帳一大堆, 又唔係好比加水費, 又要不斷投入錢營運, 所以普遍有三低一高的特徵

低PE

低PB

低現金流

高負債


不過最近有轉機, 10月1 號落實左有加無減水費機制, 可以有利潤保障, 加上PPP 有望解鎖

當中兩隻我最鐘意807 同855

807 污水佔大頭, 財務最健康, 現金流正數, 6厘幾, 未來可期

855 供水佔大頭, 應該政策最利好

其他光水北水, 都各有利弊, 但子彈有限就不買了


最近搞左幾萬股遠展, 今日出消息買啟德地, 我唔太熟香港地價但80億可建樓面3-5萬平方米, 維埋成萬五蚊一呎, 算執到雞嗎?


比起34 , 牛仔灣補地價先4000 一呎....34 真係我的最愛....

2021年11月22日 星期一

你以為你以為的就是你以為的嗎?

阿里老豆, 電商股, 最近勁插, 有人話電商走下坡, 有人話係監管, 有人話雲失預期

其實, 我識佢老鼠, 業務複雜到飛天, 我真係不太懂!



利福中國, 上海大寧新項目+上海+蘇州 三個場 + 大連沈陽兩個死場, 完



13x 的藍籌股阿里同1 蚊雞的老千股利福, 似乎我懂利福比較多

2021年11月4日 星期四

九龍建業的真實價值

補地價一出第一時間買入34, 可惜唔夠錢, 只買得2 萬股, 均價9.7

原因係, 96億仲平過2011年哥陣補130億..., 呎價四千幾, 當成本加埋一萬, 賣二萬up, 216萬樓面, 打個七七折, 140億利潤點都有啦

九建PB 好似唔係好大折讓, 但係淨係呢塊地就值二三百億, 大陸D 地全部一千幾百/平方米入帳, 大陸330萬平方米可建樓面點都值三百億掛, 負債先160億, 100億補完地價當你260億負債...

34 市值起碼增加一倍以上, 今年淨係海茵庄園都套番100億

其實我上年係持有超過4萬股九建, 哥陣都仲未派保利達, 可惜我email 左十幾次比IR 都無回覆,  一怒之下清倉.......


到而家買番起碼無左四蚊....唉